路垚在聶府衛生間演示了趙醫生用障眼法殺陳秋生的全過程，案發當時何鯤擋在鏡子前面，阿龍和阿虎只能從鏡子的反射看到陳秋生被捅，路垚發現松動的玻璃墻是擺上去的，趙醫生就躲在那個空間里行兇，何鯤故意誤導阿龍和阿虎，趙醫生自以為做得天衣無縫，可路垚從鏡子背面發現了趙醫生未擦去的手印。

趙醫生只好承認拆遷時被嚇死的老太太是他的母親，他想殺陳秋生和聶成江為母親報仇，何鯤交代他是因為嫉妒喬楚生，不甘心一輩子做陳秋生的秘書，也想出人頭地，趙醫生出重金來找他幫忙，何鯤被說動了。

一切真相大白，路垚想不明白聶成江為何拿他當替罪羊，趙醫生就揭露了聶成江和陳秋生販賣鴉片的事，聶成江擔心事情敗露，趙醫生承認他在聶成江的藥里下毒，聶成江活不過兩天了。路遙回到沙遜銀行，沙遜看到白幼寧在報紙上的報道，一口咬定路垚是殺人兇手，還利用沙遜威脅恐嚇陳秋生，沙遜一氣之下把路垚開除，路垚只好收拾東西離開。

路垚出門碰到喬楚生，讓他轉告白幼寧不得好死，喬楚生盛情邀請路垚去巡捕房，路垚斷然拒絕，還獨一他反唇相譏。當天夜里，房東云姐來催路垚交房租和水電費，路垚求她寬限幾天，沒想到白幼寧突然不請自來，房東讓路垚和白幼寧合租，路垚本想拒絕，房東威脅要把他趕走，路垚只好妥協。

路垚硬著頭皮和白幼寧共處一室，白幼寧極力討好他，路垚根本不領情，喬楚生來找路垚幫忙破案，承諾給他高額酬金，路垚滿口答應，喬楚生帶他來到案發現場，昨晚，紡織廠女工坐電車下班回家，電車經過路口時，突然濃煙滾滾，電車和女工全部消失不見了。路垚向附近居住的市民了解到電車經過時，發出了狼嚎一樣的聲音，現場殘留了破碎磚瓦和滿地的血跡，路垚一眼看出現場是人為布置的，他收集了現場帶血的磚塊，白幼寧來到現場采訪取證。

圍觀的老太太滔滔不絕講述了三年前有一個叫孫鵬的酒鬼被電線電死，電車公司出錢安葬了他，喬楚生帶路垚來東海電力公司，想催他們盡快給華康電車公司供電，以免引起市民恐慌，路垚發現電力公司很闊綽，就想在這里工作，吳總裁開完會就來見喬楚生，喬楚生說明來意，吳總裁立刻打電話找人搶修，喬楚生發現吳總裁抽的雪茄很特別，得知是全球限量只此一盒。

白幼寧在報紙上對電車失蹤案大肆宣傳，危言聳聽，還牽扯上和尚道士和黑幫，喬楚生警告他不要亂寫。路垚來到沙遜銀行股票部找同事商量想做空華康電車公司的股票，同事勸他不要摻和此事，華康有黑幫大佬插手，而且事發前華康買了巨額的保險。就在這時，有一群人冒充紡織廠女工們的家屬來游行示威，喬楚生一眼就看出這是有人精心預謀的。

路垚向喬楚生透露了一個重要線索，華康電車公司有騙保的嫌疑，他們倆立刻來到華康公司找總裁喬治，喬治的辦公室里擺著恐龍化石，路垚拿著放大鏡仔細查看，喬楚生向喬治打聽保險的事，他聲稱不想再出現有人被電死的情況，喬楚生記得三年前被電死的是一個乞丐，他得知白啟禮是華康電車公司的股東，就來找白啟禮了解情況，得知華康拉他入股的目的就是想讓電力公司降低電價。

白啟禮向喬楚生打聽白幼寧的近況，喬楚生只好承認白幼寧和路垚合租，白啟禮氣得火冒三丈，當場把桌子嫌煩了。白幼寧向路垚追問案子的進展情況，向他透露了黃包車大佬胡竹軒派人砸過電車。白幼寧帶路垚連夜來找胡竹軒，路垚開門見山讓他講一下砸電車的事，胡竹軒頓時惱羞成怒，伙計們立刻站出來威脅路垚，多虧白幼寧及時解圍，路垚嚇得魂飛魄散。

路垚驚魂未定，又從喬楚生口中得知白啟禮已經知道白幼寧和他合租，路垚連夜收拾行李想搬走，白幼寧威脅要告他非禮，只要他按時破案，白幼寧就搬走，路垚就向白幼寧要來華康電車公司所有的合同和來往賬目，他從頭至尾看了一遍，從中發現端倪，路垚讓她備車去東海電力。