呂雉見談不攏，帶隊離場，劉邦等大驚，眾人認為她累事，拒絕她參與和會。項羽見呂雉囂張，欲起兵攻打劉邦以教訓她。項羽私會劉邦，勸他管束呂雉，劉邦恨他氣焰，在翌日的和會上，對項羽處處挑剔，嚇壞張良等人。 項羽釋放戚姬，吩咐她傳話，對劉邦加以諷刺，劉邦更惱，下令與項羽開戰，呂雉勸阻。項羽聽到百姓恨他而愛戴劉邦，認為劉邦抹黑他，恨透劉邦。項羽和劉邦在酒館相遇，二人吵起來，更大打出手，決定戰場論成敗。 韓信找陳平約見呂雉，問她是否想打敗項羽得天下，呂雉謂夢寐以求，韓信答應襄助，呂雉大喜。韓信要求呂雉給予權力，他所求的是打敗一代英雄項羽以名垂千古，呂雉和韓信各有企圖，互相合作。 楚漢再召開議和大會，雙方雖仍未達成和議，但會后項羽竟問候劉邦的箭傷，劉邦感動！項羽知部將厭戰，愿讓步，釋放劉邦家人，張良和陳平勸劉邦見好即收，盡快和項羽達成協議。項羽與劉邦于酒館共飲，二人互相示好，終冰釋前嫌，更決定以鴻溝為界，兩分天下。劉邦擔心呂雉會反對鴻溝之約，但呂雉答應和議，劉邦大喜。楚漢雙方舉行盛大的立約儀式，項羽與劉邦重拾昔日兄弟情，更互贈禮物，喜不自勝。韓信回滎陽，上奏要求攻打項羽，劉邦拒絕。